期权的内在价值指的是当期权被立即执行时的价值。这是期权的基础价值，不考虑时间因素。
期权的时间价值，也被称为外在价值，是指购买者为购买期权而支付的权利金超过期权内在价值的那部分价值。这部分价值可以被视为时间的溢价，因为它反映了期权在未来可能增值的可能性。
期权的时间价值与几个因素有关。首先，转股的剩余期限对期权的时间价值有影响。如果转股的剩余时间越长，那么期权的时间价值就越高。这是因为更长的剩余时间意味着更大的不确定性和可能性，从而增加了期权的价值。
其次，股票价格的历史波动率也会影响期权的时间价值。如果股票价格的波动性越大，期权的时间价值就越高。这是因为高波动性意味着股票价格有更大的变动可能性，从而增加了期权的潜在收益。
最后，当前股票价格的高低也会影响期权的时间价值。如果股票价格过高或过低，期权的时间价值就会降低。这是因为高股价可能导致期权的行权成本过高，而低股价可能导致期权的潜在收益有限，从而降低了期权的价值。
综上所述，期权的时间价值是由内在价值和外在价值组成的。它受到转股剩余期限、股票价格的历史波动率以及当前股票价格的影响。了解这些因素对于投资者来说是非常重要的，可以帮助他们更好地评估和利用期权的价值。