当期所得税费用由两部分组成：应交所得税和递延所得税费用。其中，应交所得税的计算方式是：应纳税所得=税前会计利润（即利润总额） 纳税调整增加额-纳税调整减少额。纳税调整增加额是指企业已计入当期费用但超过税法规定扣除标准的金额，如职工福利费、工会费、职工教育经费、业务招待费、公益性捐赠支出、广告费、业务宣传费等。而纳税调整减少额则是指税法规定允许弥补的亏损和准予免税的项目，如前五年内未弥补亏损和国债利息收入等。
所得税费用（或收益）则是由当期所得税和递延所得税费用（或收益）组成。如果资产的账面价值小于其计税基础，那么就需要借记“所得税费用”和“递延所得税资产”，贷记“应交税费-应交所得税”。反之，如果资产的账面价值大于其计税基础，那么就需要借记“所得税费用”，贷记“应交税费-应交所得税”和“递延所得税负债”。
递延所得税负债和递延所得税资产分别是用来核算企业确认的应纳税暂时性差异和可抵扣暂时性差异产生的递延所得税。在资产负债表日，如果企业确认的递延所得税负债的应有余额大于其账面余额，那么就应按其差额借记“所得税费用-递延所得税费用”科目，贷记“递延所得税负债”科目；反之，如果递延所得税负债的应有余额小于其账面余额，那么就做相反的会计分录。同样，如果企业确认的递延所得税资产的应有余额大于其账面余额，那么就应按其差额借记该科目，贷记“所得税费用-递延所得税费用”科目；反之，如果递延所得税资产的应有余额小于其账面余额，那么就做相反的会计分录。